2月份受春节因素影响,多数时段市场均处于有价无市局面,春节前国内出现大范围雨雪天气,工地早早停工,钢价以稳为主。春节后在环保政策不断,钢厂价格大幅上调的带动下,国内钢价出现一波快速上涨。2月28日螺纹钢主力合约RB5收盘价格为4020元/吨,较上月末上涨105元/吨,月环比涨幅为2.68%。春节后受高库存影响一度大跌,但随后在政策发力以及钢厂涨价带动下,和出一波联袂上涨,不过价格上涨的持续性并不强,月末几天围绕4000元*反复震荡。
综上,国内钢价在2月份先稳后涨,那么接下来的2019年3月,钢价走势如何?3月份市场即将转入传统消费旺季,需求释放能否推动钢价再次上涨?社会库存大幅累积,获利资源会否对钢价形成压力?铁矿石和焦炭价格表现如何?带着诸多问题,一起来看2019年3月国内建筑钢材行情分析报告。 监测库存数据显示,截至2月23日,国内主要钢材品种库存总量为1614.95万吨,较1月末增加4万吨,增幅66.33%,较去年同期减少33.6万吨,减幅2.04%。其中螺纹、线材、热轧、冷轧、中板库存分别为858.65万吨、275.6万吨、238.3万吨、115.5万吨和126.9万吨,较1月末分别增加92.61%、98.92%、33.17%、9.27%和24.47%。2月份受春节因素影响,全月终端成交基本停滞,社会库存攀升幅度**出预期,尤其是线材、螺纹钢库存接近翻倍,考虑到3月上旬库存还要攀升,全国钢材市场库存很可能将会攀升至2000万吨左右的近三年水平,对钢价走势将形成一定压力。
从钢厂库存来看,据中钢协数据显示,截止1月下旬末,重点企业钢材库存为1093.01万吨,比上一旬减少90.15万吨,减幅7.62%;较12月下旬末减少99.7万吨,减幅8.36%;较去年同期减少321.9万吨,减幅22.79%。
与去年同期相比较,全国钢材市场库存减少34万吨,钢厂库存减少322万吨,市场库存和钢厂库存合计较去年同期减少356万吨,而上月为减少244万吨。不过考虑到今年春节较晚,按农历调整的社会库存已明显**去年同期,社会库存累积幅度较快。
2、 国内钢材供给现状分析
从钢厂生产情况来看,据中钢协统计,2019年1月,会员钢铁企业粗钢日产为178.12万吨,估算全国粗钢平均日产221.55万吨,环比上升2.4%。
3、国内钢材进出口现状分析
从钢材进出口数据来看,数据显示,据海关统计,2019年1月我国出口钢材465万吨,较上月减少102万吨,同比下降36.6%。1月我国进口钢材119.1万吨,较上月减少0.9万吨,同比增长8.9%。
4、下月建筑钢材供给预期
综合来看,今年商家冬储较为积极,2月份社会库存累积幅度**出市场预期,不过相对来看钢厂合同组织顺畅,钢厂库存压力普遍不大。春节后北方多地公布新一轮的环保限产方案,3月份钢厂产能释放仍将受到抑制。预计市场供应压力将逐步缓解。
需求分析:终端需求将加快释放
●2月沪建筑钢材需求趋于停滞
●预计3月建筑钢材需求将加快释放
三、 需求形势篇
1、沪上建筑钢材销量走势分析
2月份受寒冷天气以及春节长假因素影响,终端用户除在月初和月末有少量采购以外,月中大部分时间终端采购基本处于停滞状态,2月份监测的沪线螺终端日均采购量仅为1月份的两成左右。
2、下月建筑钢材需求预期
今年春节时间较晚,春节前部分工程受雨雪天气影响停工较早,年后工程复工进度或将快于预期。而雄安新区建设在新年伊始就由层进行布局,山东概算总投资4万亿元的900个重大项目已筹划就绪,河南、江西、湖北、福建、贵州、河北等地今年重大项目计划投资总规模均**过万亿元,各项建设将会加速启动,对整体需求形成利好。预计3月份整体需求将加快释放。
本周国内市场建筑钢材价格大幅上涨。分区域来看,华东、华中、西南地区价格涨幅,周涨幅达 140-元/吨不等,华南、华北、东北等地价格也全涨 100- 元/吨之间。
本周初受钢坯大涨、期螺冲高的带动,市场推涨情绪积极,各地商家报价大幅上涨,周中主导钢厂也大幅上调出厂价,整体情绪积极,不过后半周无量上涨的氛围走冷,各地价格窄幅盘整为主,周五夜盘期螺主力跌破4000元/吨。
3月4日唐山钢市快报
3月3日,唐山本地及昌黎普方坯主流出厂3730元/吨,较上周五涨140元/吨,现金含税。
3月4日,截至发稿唐山钢坯持稳3730元/吨,下游成品材价格稳中小幅走低,具体成交如下:
唐山小窄带较昨降10,主流厂家报4050,整体市场成交清淡;唐山355带钢市场价格低价较昨晨降10,现不含税主流报3590-30,市场成交偏弱。
唐山型钢趋弱整理,主流报价工字4100-4120,槽钢4,角钢4100,整体成交偏弱。
唐山脚手架管稳,现不含税主流报3790-3800,市场成交偏弱。
唐山中板稳,14-25mm普板主流报价4240,锰板4390。
唐山热卷稳,3.0卷4070,5.5mm主流开平4080,锰开平4230。
唐山建材报价:高线4110,螺纹抗震4160,小4240,盘螺4240,今报价整体稳。
钢坯直发成交一般,仓储报3800左右含税出库多数成交显难;成品材市场多数资源成交清淡。
本周钢材市场运行
本周建筑钢材市场价格大幅上涨。全国25个市场螺纹HRB400(20mm)均价为4298元/吨,较上周大幅上涨元/吨。其中,上海、长沙市场累涨200元/吨,涨幅。
本周全国热轧板卷市场价格震荡走强。全国24个热轧4.75mm市场均价4242元/吨,较上周价格上涨66元/吨。其中,济南、沈阳、哈尔滨、成都市场涨幅**100元/吨。
本周中厚板市场价格大幅上涨。全国24个主要市场20mm普中板平均价格为4282元/吨,较上周大涨101元/吨。其中,杭州、长沙市场累涨170元/吨,涨幅。
本周全国1.0mm冷轧平均价为4836元/吨,较上周上涨51元/吨。现主要市场价格如下:天津市场1.0mm鞍钢天铁冷卷报价4700元/吨,较上周上涨20元/吨;上海市场1.0mm武钢冷卷报价4710元/吨,较上周上涨50元/吨;广州1.0mm鞍钢冷卷报价4850元/吨,较上周上涨60元/吨。
下周钢材市场预测
具体来看,1、元宵节后下游工地陆续复工,市场预期需求或快速释放,整体心态良好;
2、本周市场库存虽继续大幅增加,但钢厂库存小幅下降,目前钢厂销售压力不大,挺价积极性较高。
据监测,本周建材市场库存量9.4万吨,周环比增长39.5%。不过,本周139家建材钢厂库存量417.8万吨,周环比下降5.9%。
总之,由于需求尚未全面复苏,前期冬储资源已有较大盈利,不排除部分客户获利了结带来一定压力,短期钢价仍以震荡为主。考虑到下游大面积开工或将等到元宵节后,市场信心尚在,一旦成交量集中释放,预计后期国内钢价仍有上涨空间。
进口矿:5日,京唐港61.5%澳洲粉矿报538元/吨,与昨日价格下跌12元。在港口外矿库存高位以及钢厂需求清淡双压力下,贸易商看多惜售的心态在逐渐转变,买双方胶着的局面有所松动。钢厂方面,周初采购不明朗,整体以观望为主。
焦炭: 5日,国内焦炭市场价格涨后回稳,市场观望情绪较浓。山西地区焦炭市场现二级冶金焦主流成交价1650-0元/吨,河北邯郸地区二级冶金焦出厂含税报1850-1910元/吨;唐山二级到厂0-2010元/吨,华东地区焦炭市场现二级主流报价1950-2元/吨,均为出厂含税价。
废钢: 5日,废钢市场暂稳,成交一般。江苏地区重废价格维持在2490-2590元/吨;山东地区重废价格在2390-2440元/吨。浙江市场重废价格在2100-2270元/吨。河北地区重废含税价格在2630-2800元/吨,以上均为含税到厂价格。
钢材市场预测
5日国内钢市主要品种纷纷下行,螺卷较是震荡走低,市场压力有所显现。一方面,终端需求复苏不及预期,成交明显不足;另一方面,钢厂产量出现释放,厂库不断向社库转移,社会销售压力有所加大,市场短期上涨乏力,商家心态回归调整以进一步出货。总体而言,短期钢市虽有阻力,但调整仍属正常,市场不宜过度悲观。建筑钢材:全国25个主要城市HRB400(20mm)螺纹钢均价4265元/吨,较上一交易日价格下跌31元/吨。5日下游终端陆续归市,不过市场需求并不及预期,开盘后期螺震荡下行,加之唐山钢坯下调30元/吨,市场成交清冷,仅部分低位资源有所放量。预计短期国内建筑钢材价格或弱势盘整为主。
热轧板卷:全国24个市场4.75mm热轧板卷价格报4216元/吨,较上一交易日价格下跌26元/吨。5日市场震荡下行,市场心态不佳,由于下游启动比较缓慢,市场成交不如预期,商家迫于出货压力,价格有所松动。短期内需求难以明显释放,预计明日热轧市场价格震荡偏弱。
冷轧板卷:全国24个主要城市1.0mm冷轧板卷均价为4825元/吨,较上一交易价格下跌11元/吨。周一开市,黑色商品延续昨夜盘向下走势,市场交投氛围较为冷清,下游采购积极性较差,市场库存小幅抬升。预计明日冷轧价格震荡偏弱运行。
中厚板:全国24个主要城市中厚板均价4277元/吨,较上一交易日价格下跌5元/吨。随着当前市场整体看涨氛围减弱,多数区域出货意愿有所加强,而加之盘及坯料表现趋弱,因此市场报价弱势调整。近期需求尚未有明显的放量迹象,预计明日国内中厚板市场价格或以弱势盘整为主。
28日市场价格整体盘整运行。在预期良好的心态下,春节后价格连日拉涨,而终端需求并未有实质释放,市场呈现无量空涨的态势。在价格拉高后,成交连续减量,说明商家操作较为理性。
当前钢厂库存量偏低,挺价意愿较强,也给市场带来支撑。28日期螺维持高位震荡,钢坯价格小幅上涨10至3730元/吨。在需求未释放前,预计短期市场价格多盘整运行。
普钢方面
需求不佳钢坯坚挺 全国建材市场震荡运行
28日全国25个主要城市螺纹钢价格窄幅震荡。其中,武汉、成都2个城市螺纹钢价格上涨10元/吨,福州、南昌、长沙等3个城市螺纹钢价格下跌30元/吨,多数城市持稳运行。
根据历史经验,春节后1-2周需求处于缓慢攀升期,成交量起码在元宵节后才会集中释放。在缺乏有效、真实需求的支撑下市场频繁、大幅的拉涨有弊无利,再加上钢厂新一期订货价格在即,市场空涨或会抬高订货新资源的成本。为此,市场回归理性,但信心尚在,28日期螺仍在4000上方,唐山钢坯回涨10至3730元/吨,短期建材市场或震荡运行。
冷热轧价格涨跌互现 下跌空间不大
28日全国24个主要城市热轧价格盘整运行,3.0热轧板卷全国均价4298元/吨,较上一交易日下跌5元/吨,4.75热轧板卷全国均价4245元/吨,较上一交易日下跌5元/吨。28日市场震荡运行,市场观望情绪加重,商家报价窄幅盘整。目前市场需求仍未明显好转,成交的低迷导致价格稍有松动。不过考虑成本的因素,价格下跌空间不大。另外28日钢坯市场价格上涨10元/吨,现普碳坯价格在3730元/吨。综合来看,预计明日热轧市场价格震荡运行。
28日全国冷轧价格小幅回落。价格方面:1.0全国冷轧均价4835元/吨,较上个工作日价格下降8元/吨。主要市场价格方面:上海市场1.0mm武钢卷板报价4720元/吨,广州市场1.0mm鞍钢卷报价4860元/吨,天津市场1.0mm鞍钢天铁卷报价4730元/吨,较昨日下跌30元/吨。南京下调10元/吨,北京、天津下调30元/吨,石家庄下调元/吨。市场方面:由于节后价格快速拉涨,但成交乏力,需求启动缓慢,下游基本要正月十五以后开工,导致部分地区价格回落。综合来看,预计明日冷轧价格窄幅震荡为主。
出货转弱 短期中厚板高位震荡
28日目前唐山钢坯小幅上涨10至3730元/吨,国内中厚板市场价格盘整运行。南京、广州、昆明市场价格上涨10元;郑州、北京市场价格下跌20元。据统计,全国24个主要市场普20mm中板价格报4275元/吨,较昨日价格价格持平。日期螺高位震荡,在价格连日拉涨下,市场交投氛围一般,成交继续减量。不过,钢厂仍积极挺价,商户到货成本居高难下,也不愿降价销售,预计短期市场价格以震荡运行为主。
型钢小横盘整理,挺价意愿强
28日国内型钢市场价格横盘整理,少数区域高位回调,大部分市场采取观望。首先从目前来看,随着价格近两日不断小幅上涨,需求方面跟进不足,因此导致价格涨后成交并不乐观。其次,由于库存方面的影响,资源相对较多的商家在当前有利可图的情况下出货意愿较强,因此价格保持盘整出货。虽然尾盘市盘震荡运行,但目前成本及钢企的挺价支撑依旧较强,因此预计明日国内型钢市场价格或维持横盘整理运行。
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